Kaufman 適應性移動平均線 (KAMA)

Kaufman 適應性移動平均線 (Kaufman's Adaptive Moving Average, KAMA) 由 Perry J. Kaufman 創立，並於 1998 年在其著作《交易系統和方法》(Trading Systems and Methods)（第 3 版）中提出。KAMA 優於其他移動平均線的主要優勢在於它不僅考慮 方向，還考慮市場波動率。KAMA 根據近期市場條件調整其長度。

公式

KAMA 透過以下公式計算：

<math>KAMA_{i} = KAMA_{i-1} + sc \times {Price - KAMA_{i-1}}</math>

其中：

<math>\operatorname{KAMA_{i}}</math> 是當前週期內的 KAMA 值。

<math>\operatorname{KAMA_{i—1}}</math> 是上一週期內的 KAMA 值。

<math>\operatorname{Price}</math> 是當前週期的價格。

<math>\operatorname{sc}</math> 是每個週期計算出的平滑常數，公式如下：

<math>sc_{i} = (ER_{i} \times {(fastest - slowest) + slowest})^2</math>

以及

<math>fastest = \dfrac{2}{\text {Fastest MA Period} + 1}</math>

<math>slowest = \dfrac{2}{\text {Slowest MA period} + 1}</math>

<math>ER_{i} = \dfrac{|Price_{t} - Price_{t-n}|}{\sum_{i}^{i-n} |Price_{t} - Price_{t-1}|}</math>

用途

KAMA 的用法與所有移動平均線類似（請參閱簡單移動平均線 (MVA、SMA)、指數加權移動平均線 (EMA)）。

與簡單移動平均線（MVA、SMA）相比，KAMA 滯後較少，產生的假信號較少。請參見下圖中的這兩種指標：

KAMA 還可用於平滑一些其他技術指標。

亦請參閱

• 簡單移動平均線（MVA、SMA）
• 指數加權移動平均線 (EMA)
• 線性加權移動平均線 (LWMA)